出版社：Lembaga Penelitian Universitas Swadaya Gunung Jati
摘要：Penelitian ini bertujuan untuk mengetahui adanya pengaruh perilaku herding dan volatilitas IHSG
terhadap return pasar di Bursa Efek Indonesia selama periode 2014-2018. Penelitian ini menerapkan metode
penelitian kuantitatif. Sampel pada penelitian ini diambil menggunakan teknik sampling jenuh. Data dalam
penelitian ini menggunakan data sekunder yang dikumpulkan dari berbagai sumber, seperti Bursa Efek
Indonesia, Yahoo! Finance, Bloomberg dan Reuters. Penelitian ini menggunakan analisis regresi linier
berganda untuk mengolah data dan menguji hipotesis. Hasil dari penelitian ini menemukan bahwa perilaku
herding berpengaruh positif dan signifikan terhadap return pasar, sedangkan volatilitas IHSG berpengaruh
positif dan signifikan terhadap return pasar. Bagi peneliti selanjutnya disarankan untuk menambahkan beberapa
variabel lain yang bisa mempengaruhi return pasar, seperti tingkat inflasi, suku bunga, dan lain-lain.
其他摘要：This study aims to determine the influence of herding behavior and JCI volatility on market returns at
Indonesia Stock Exchange during 2014-2018 period. This research applies quantitative research methods. The
sample in this study was taken using a saturated sampling technique. The data in this study uses secondary data
collected from various sources, such as the Indonesia Stock Exchange, Yahoo! Finance, Bloomberg and Reuters.
This study uses multiple linear regression analysis to process data and test hypotheses. The results of this study
found that herding behavior had a positive and significant effect on market returns, while the JCI volatility had a
positive and significant effect on market returns. Further researchers are advised to add several other variables
that can affect market returns, such as inflation rates, interest rates, and others.
