摘要：En este artículo se analizan portafolios de inversiones con títulos accionarios del mercado chileno, usando el modelo de media varianza propuesto porMarkowitz, particularmente, mediante la utilización de la matriz de varianza-covarianza no condicionaly condicional, donde esta última es estimada a través de modelos GARCH. Posteriormente, se evalúa el desempeño de estas carteras usandocomo referente (benchmark) un portafolio de mercado representado por el índice general de precio de acciones (IGPA) de la bolsa de Comercio de Santiago de Chile.
其他摘要：In this paper we analyze investment portfolios of Chilean market, using the average model variance proposed by Markowitz, particularly using the variance-covariance matrix of unconditional andconditional, where the latter is estimated through GARCH models. Then, we evaluate the performance of these portfolios using as a reference (benchmark) a market portfolio given by the general index of share prices (IGPA) of Chilean market.
